为了《连城诀》这个闻名武林的大宗派，戚长发（于东江）和万震山（杜志国）两个人打得不可开交，狄云（吴樾）和他的爱人戚芳（何美钿）也被牵扯进来。狄云被万震山算计，被关进了监狱，戚芳被万震山的儿子万圭（钱泳辰饰演）痛哭流涕。狄云在监狱里认识了王海地饰演的英雄丁典，两人成为了好朋友。后来，狄云逃出监狱，侥幸修炼出了一门绝世武功，名动天下。狄云为复仇，去寻找万震山和万圭，将两人堵在墙上，谁料戚芳好心好意，将万圭放出来，结果自己被自己的夫君给杀了。狄云心灰意冷，好在一路上有水笙（舒畅）照顾和安抚，两人也逐渐有了交情。