这部电影主要讲述了一代名相诸葛亮的传奇故事。东汉末年，群雄并起，才华横溢的诸葛亮（郑少秋饰）生活在乱世之中，人们称他为“卧龙先生”。他过着隐居的生活，躬耕于南阳，对世事无过多的关注。然而，刘备渴望招贤纳士，三次前来拜访诸葛亮，最终打动了他的诚意，使其成为刘备的右臂。在此期间，亮与小乔（米雪饰）等人发生了许多感情纠葛。后来，亮协助刘备建立了蜀国，与魏、吴形成了三足鼎立的局面。尽管亮本欲告别了这个纷扰的世界，但他对君臣之情难以割舍。最后，刘备在白帝城托孤亮，亮发誓要全力协助年幼的刘禅完成统一大业。诸葛亮历经五次出征祁山，大破魏军，可惜刘禅昏庸无能，使得亮前功尽弃。亮面对这一切感到难以承受，加之长时间的劳累和疾病，最终在五丈原的秋风中逝去…… 这部电影通过描绘妙诸葛和俏小乔演绎的生死别离，展现了一代名相诸葛亮传奇的一生。